주식 울코 브로들에게 미래가 유망한 2차 전지 종목과 전망을 알려줄게 #1

나는 2차전지 쪽 일도 했고 원래도 관심이 많았던 분야라.. 전지쪽에 대해서 조금 알고 있는 편이야.

정보 공유 차원에서 브로들에게 유망한 종목을 몇 개 알려줄께. (오늘은 다 아는 회사 3개만)

특정 종목이 고평가다 저평가다 사라 팔아라 이런 얘기는 하지 않을 거야. 

그냥 그 회사는 어떤 회사이고 현재 어떤 포지션인데 앞으로 전망이 어떠하다.. 정도로만 이해해주면 좋겠어.

2차전지 최대 수요처가 전기차인 것은 알지?

테슬라가 모델S로 전기차를 태동시켰고,  2017년 모델3를 출시하면서 전기차를 대중화시켰지.

그리고 올해 드디어 글로벌 OEM메이커들이 전기차 전용 플랫폼(현대의 E-GMP 같은)을 내놓으면서 전기차 세상이 열리기 시작했어.

작년까지만해도 전기차 판매량이 전체 차 판매량의 2~3% 수준이었지만.. 2030년에는 20~30%까지 늘어날 것으 예측되거든.

전기차의 주요 시장은 중국, 미국, 유럽인데,

과거에는 각국 정부에서 전기차에 보조금을 지급하면서 산업을 키웠다면, 앞으로의 정책 방향은 내연기관차에 판매 페널티를 부과하면서 전기차를 육성하는 쪽으로 이미 입법이 되어 있어.

그리고 약 2025년쯤이 되면.. 전기차용 배터리의 원가 절감이 목표치만큼 달성되어 전기차의 가격이 내연기관차의 가격과 비슷해지는 Price parity를 달성할 것으로 예측되고 있지.

(이 이후에는 전기차가 내연기관차보다 싸지는 거야)

참고로 전기차 한대에 들어가는 배터리 용량이 핸드폰 용량의 1만배 수준이고.. 전세계에서 자동차가 1년에 대략 1억대 정도 팔리니까,

2030년에는 전기차용 배터리만으로도 핸드폰 2,500억개 분량의 신규 수요가 발생하는 셈이야... 배터리 산업이 얼마나 크게 성장할지 대략 예측이 되지?

그럼 오늘은 K배터리를 대표하는 한국 배터리 3사에 대해서 써볼께.

1. Cell makers (배터리 제조사)

 1) LG에너지솔루션 (구 LG화학)

   - 잘들 알고 있듯 현재 세계 1위 배터리 제조사야. 작년부터 세계 1위가 되었지.

     양뿐 아니라 질적 측면에서도 세계 1위야. 

     2018년까지 세계 1위였던 파나소닉은 테슬라와 토요타에만 판매하면서 점점 MS가 감소하고 있고,

     2019년까지 세계 1위였던 중국의 CATL은 주요 수요가 중국차에 한정되어 있고 미중 관계 때문에 미국엔 진출을 못해. (테슬라 중국 생산분에 일부 판매하고 있기는 함)

     그에 반해 LGES는 테슬라를 비롯해서 유럽, 아시아, 미국 전역으로 넓고 안정적인 포트폴리오를 갖췄지.

     투자 계획도 세계 1위라.. 현재 125GWh인 Capa를 2025년에는 260GWh까지 늘린다는 투자계획이 있어.

     세계 1위 수성이 확고하지.

     2021년 현재는 CATL이 다시 살아나면서 판매량 측면에서 LGES를 다시 앞지르긴 했는데, 

     배터리 단가라든지 배터리가 탑재된 차의 품질, 성능을 보면 역시 LGES가 우위에 있다고 볼 수 있어.

 2) 삼성SDI

     테슬라향 파나소닉 전지가 흥하기 전까지 세계 1위 전지회사였어.

     삼성이 판매하는 휴대폰이나 노트북 등 자사분 배터리 수요가 워낙에 좋았지.

     그런데 중국 정부가 삼성 전지의 중국 전기차 사용을 금지 시키면서(보조금 지급 불허) 전기차 진출이 늦어졌고..

     결과적으로 CATL, 파나소닉, LG화학에 선두를 뺏긴 비운의 회사지.. (현재 세계 4위)

     그래도 기술력은 어딜 가지 않아서 2030년까지 세계 Top 5위 권을 유지할 것으로 예상되고 있어.

     (시장이 10배 성장할 것으로 예측되기 때문에 M/S를 그대로 유지만 해도 회사가 10배 성장할 수 있어)

 3) SK이노베이션

     2차전지 산업진출은 늦었지만 타겟팅을 잘 한 회사야. 중소형 따위 만들지 않고 전기차용 전지만 만들고 있지.

     공격적인 경영을 하고 있다보니... (공격적인 인재 채용으로 LG와 소송전, 공격적인 공장 증설하다가 강제추방ㅋ)

     앞으로 삼성SDI를 앞지르고 세계 4위 전지 회사가 될 것으로 예측되고 있어 (현재 세계 5위)

     공격적인 경영이라 표현했는데... 비즈니스를 좀 지저분하게 한다는 인식이 있는데 이게 발목을 잡게 될지..

     아니면 경쟁력 확보에 도움이 될지 아직은 모르지.

     지금은 정유회사인 SK이노베이션의 전지 사업부로 존재하지만..

     LG화학이 LGES를 분사시켰듯 SK이노 또한 언젠가 배터리 사업부를 분사시킬 것으로 예측되고 있어.

     이유는... 분할 후 상장해서 투자에 필요한 자금을 만들어야 하거든.

오늘은 Cell maker 들에 대해 썼으니.. 다음은 소재 회사들에 대해서도 써볼께.

궁금한 건 댓글로 물어봐줘. 

그럼..